17/09/2018

高成數按揭及二按買家更需注意風險

本港加息周期來臨的徵兆已陸續浮現，包括短期拆息持續向上，及先後有本地銀行調整按揭封頂息率和提高港元儲蓄存款利率，下一步銀行上調最優惠利率(P)的機會將顯著提升。以上情況意味按揭貸款人的供款壓力會增加，特別是利用高成數按揭及二按上車的買家。建議市民應做好財務及心理上的準備，防範加息帶來的供款危機。 

香港金融管理局自2009年推出一連串的物業按揭監管措施，要求銀行為按揭申請人提供壓力測試，並為申請人的供款與入息比率設定上限，確保其有能力抵受一定程度的加息風險，作為對銀行體系及按揭貸款人的保障。銀行會假設按揭利率上調3%，再審視貸款人的供款與入息比率有否超出設定上限，以衡量貸款人的財務健康狀況。 

成功通過壓力測試的市民，在利率向上調整的情況下，仍有較高能力把供款與入息比率維持在六成之內，故加息對他們所造成的財政壓力相對較輕微。 

但對於利用財務公司或其他類似機構承造高成數按揭或二按申請的人士而言，除了借貸息率絕大部分會較銀行為高之外，貸款人的供款與入息比率往往有機會達到令人擔憂的水平，當遇上利率上調，此類人士所面對的財務壓力可能會大幅增加，甚至最終因無力還款而導致斷供。 

假如上述方法只屬作為短期周轉的過渡性質乃無可厚非，但若有收入較不穩定的人士貿然入市，期望僥倖借助樓價升勢抵消還款資金壓力，後果可能得不償失。故此，筆者建議市民入市始終應該量力而為，小心檢視財務狀況並做好風險管理，方為上策。

張聖典
普縉集團企業發展部總監(估值及物業管理)

(轉載自星島地產網)